EJ FÖR PUBLICERING, DISTRIBUTION ELLER OFFENTLIGGÖRANDE, DIREKT ELLER INDIREKT, HELT ELLER DELVIS, INOM ELLER TILL USA, STORBRITANNIEN, AUSTRALIEN, KANADA, HONG KONG, ISRAEL, JAPAN, NYA ZEELAND, SYDAFRIKA, SCHWEIZ ELLER NÅGON ANNAN JURISDIKTION DÄR PUBLICERING, DISTRIBUTION ELLER OFFENTLIGGÖRANDE SKULLE VARA I STRID MED GÄLLANDE REGLER ELLER KRÄVA REGISTRERING ELLER ANDRA ÅTGÄRDER.

Pandox Aktiebolag (publ) (”Pandox” eller ”Bolaget”) har, med stöd av det bemyndigande styrelsen erhöll på årsstämman den 10 april 2024 och enligt vad Bolaget indikerat i pressmeddelande tidigare idag beslutat om en riktad kontant nyemission om 10 753 001 B-aktier till en teckningskurs om 186 kronor per aktie (den ”Riktade Nyemissionen”). Genom den Riktade Nyemissionen kommer Pandox att tillföras cirka 2 000 miljoner kronor före transaktionskostnader.

Teckningskursen per aktie motsvarar en rabatt om cirka 4,9 procent i förhållande till stängningskursen av Pandox aktier på Nasdaq Stockholm den 17 september 2024. I förhållande till den volymviktade genomsnittliga aktiekursen de senaste 10 handelsdagarna motsvarar teckningskursen en rabatt om cirka 4,7 procent. Teckningskursen i den Riktade Nyemissionen fastställdes genom ett accelererat bookbuilding-förfarande lett av ABG Sundal Collier, DNB Markets, Handelsbanken och Skandinaviska Enskilda Banken vilket enligt styrelsens bedömning säkerställde teckningskursens marknadsmässighet.

Ett stort antal svenska och internationella institutionella investerare deltog i den Riktade Nyemissionen, däribland AMF Pension & Fonder, Eiendomsspar AS och Carnegie Fonder.

Användning av emissionslikvid

Bolaget avser att använda emissionslikviden för att bibehålla Bolagets starka finansiella ställning efter förvärven av hotell i London och Edinburgh, vilka finansieras genom befintlig kassa och banklån, samt för att öka Bolagets finansiella flexibilitet för ytterligare fastighetsförvärv och investeringar i befintliga fastigheter med målet att öka cash earnings per aktie.

Liia Nõu, VD i Pandox kommenterar:
”Pandox har lång erfarenhet av att framgångsrikt skapa värde genom att förvärva, utveckla och lyfta underpresterande hotellfastigheter i en internationell miljö. En av hörnstenarna i vår strategi är att identifiera och genomföra hotellförvärv som bidrar till resultatet på kort sikt och som samtidigt lägger grunden för ytterligare värdeskapande på längre sikt. Vi har under augusti och september kommunicerat avtal om förvärv av fyra hotellfastigheter i London och Edinburgh till ett totalt värde om cirka MGBP 279 med en initial direktavkastning om drygt 7 procent, med potential till ytterligare ökning av direktavkastningen genom riktade investeringar. Underliggande efterfrågan på hotellmarknaden är positiv och vi ser goda möjligheter att göra fler attraktiva förvärv och lönsamma investeringar i befintlig portfölj. Nyemissionen ökar vår finansiella flexibilitet och stärker vår förmåga att fortsätta skapa en attraktiv avkastning för våra aktieägare.”

Avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt

Inför den Riktade Nyemissionen har Bolagets styrelse gjort en samlad bedömning och noga övervägt möjligheten att ta in kapital genom en företrädesemission. Styrelsen anser att skälen till att avvika från aktieägarnas företrädesrätt är att (i) en företrädesemission, jämfört med en riktad nyemission, skulle ta väsentligt längre tid att genomföra och därigenom öka marknadsexponeringen samt medföra en högre potentiell risk för en väsentligt negativ effekt på aktiekursen, (ii) stärka Bolagets aktieägarbas med svenska och internationella institutionella investerare samt stärka aktiens likviditet, (iii) genomförandet av en riktad nyemission kan ske till en lägre kostnad och med mindre komplexitet än en företrädesemission och i ljuset av marknadsvolatiliteten har styrelsen bedömt att en företrädesemission också medför en risk för att inte bli fulltecknad och skulle kräva betydande garantitåtaganden från ett garantikonsortium, vilket skulle medföra merkostnader, och (iv) säkerställa och bibehålla Bolagets starka finansiella ställning efter förvärven av hotell i London och Edinburgh, vilka finansieras genom befintlig kassa och banklån, samt för att öka Bolagets finansiella flexibilitet för ytterligare fastighetsförvärv och investeringar i befintliga fastigheter med målet att öka cash earnings per aktie. Med beaktande av det ovanstående har styrelsen gjort bedömningen att en riktad emission med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt är det mest fördelaktiga alternativet för Bolaget, skapar värde för Bolaget och är i Bolagets aktieägares bästa intresse. Pandox styrelse anser att det finns ett värde i att befintliga aktieägare deltar i den Riktade Nyemissionen eftersom Bolaget anser att den Riktade Nyemissionen genomförs till bland annat en högre teckningskurs, vilket är i både Bolagets och aktieägarnas intresse.

Genom den Riktade Nyemissionen kommer Pandox att tillföras cirka 2,000 miljoner kronor före transaktionskostnader. Efter den Riktade Nyemissionen kommer det totala antalet aktier i Bolaget att uppgå till 194 603 000 (fördelat på 75 000 000 A-aktier och 119 603 000 B-aktier) och aktiekapitalet kommer att öka från 459 624 997,5 kronor till 486 507 500 kronor. Den Riktade Nyemissionen innebär en utspädningseffekt om cirka 5,5 procent baserat på det totala antalet aktier i Pandox efter den Riktade Nyemissionen och cirka 3,1 procent baserat på det totala antalet röster i Pandox efter den Riktade Nyemissionen.

Rådgivare

I samband med den Riktade Nyemissionen har Bolaget engagerat ABG Sundal Collier, DNB Markets, en del av DNB Bank ASA, filial Sverige, Handelsbanken och Skandinaviska Enskilda Banken som Joint Bookrunners samt Advokatfirman Vinge och Milbank LLP som legala rådgivare.

FÖR MER INFORMATION, VÄNLIGEN KONTAKTA:

Liia Nõu, vd, +46 (8) 506 205 50
Anneli Lindblom, CFO, +46 (0) 765 93 84 00
Anders Berg, SVP Head of Communications and IR, +46 (0) 760 95 19 40

Denna information är sådan information som Pandox Aktiebolag (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 18 september 2024, kl. 00:45 CEST.

Viktig information

Publicering, offentliggörande eller distribution av detta pressmeddelande kan i vissa jurisdiktioner vara föremål för restriktioner enligt lag och personer i de jurisdiktioner där detta pressmeddelande har offentliggjorts eller distribuerats bör informera sig om och följa sådana legala restriktioner. Mottagaren av detta pressmeddelande är ansvarig för att använda detta pressmeddelande och informationen häri i enlighet med tillämpliga regler i varje jurisdiktion. Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om, eller inbjudan att förvärva eller teckna, några värdepapper i Pandox i någon jurisdiktion, varken från Pandox eller någon annan.

Joint Bookrunners agerar för Bolagets räkning i samband med transaktionen och inte för någon annans räkning. Joint Bookrunners är inte ansvariga gentemot någon annan för att tillhandahålla det skydd som tillhandahålls deras kunder eller för att ge råd i samband med transaktionen eller avseende något annat som omnämns häri.

Detta pressmeddelande utgör inte en rekommendation för eventuella investerares beslut avseende Riktade Nyemissionen. Informationen i detta pressmeddelande offentliggörs endast som bakgrundsinformation och gör inte anspråk på att vara fullständig. En investerare bör således inte enbart förlita sig på informationen i detta pressmeddelande eller dess riktighet eller fullständighet. Detta pressmeddelande varken identifierar eller utger sig för att identifiera risker (direkta eller indirekta) som kan vara förbundna med en investering i Bolagets aktier. Varje investerare eller potentiell investerare bör genomföra en egen undersökning, analys och utvärdering av verksamheten och informationen som beskrivs i detta pressmeddelande och all offentligt tillgänglig information. Priset och värdet på värdepapperen kan minska såväl som öka. Uppnådda resultat utgör ingen vägledning för framtida resultat.

Ingen av Joint Bookrunners eller till dem närstående bolag eller deras respektive styrelseledamöter, funktionärer, anställda, rådgivare eller ombud accepterar någon skyldighet eller något ansvar överhuvudtaget för eller lämnar någon uppgift eller garanti, uttrycklig eller underförstådd, avseende riktigheten, korrektheten eller fullständigheten av informationen i detta pressmeddelande (eller om någon information har utelämnats från pressmeddelandet) eller någon annan information relaterad till Bolaget eller dess närstående bolag, oavsett om de är skriftliga, muntliga eller i visuell eller elektronisk form, och oavsett hur de överförs eller görs tillgängliga, för någon förlust överhuvudtaget som uppstår vid användning av detta pressmeddelande eller dess innehåll eller annars uppstår i samband därmed.

Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om eller inbjudan avseende att förvärva eller teckna värdepapper i USA. Värdepapperna som omnämns häri får inte säljas i USA utan registrering, eller utan tillämpning av ett undantag från registrering, enligt den vid var tid gällande U.S. Securities Act från 1933 (”Securities Act”), och får inte erbjudas eller säljas i USA utan att de registreras, omfattas av ett undantag från, eller i en transaktion som inte omfattas av registreringskraven enligt Securities Act. Värdepappren som omnämns häri har inte registrerats under Securities Act och det finns ingen avsikt att registrera några värdepapper som omnämns häri i USA eller att lämna ett offentligt erbjudande avseende sådana värdepapper i USA. Informationen i detta pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras, kopieras, reproduceras eller distribueras, direkt eller indirekt, helt eller delvis, inom eller till USA, Storbritannien, Australien, Kanada, Hong Kong, Israel, Japan, Nya Zeeland, Sydafrika, Schweiz eller någon annan jurisdiktion där offentliggörande, publicering eller distribution av denna information skulle stå i strid med gällande regler eller där sådana åtgärder är föremål för legala begräsningar eller kräva ytterligare registrering eller andra åtgärder än vad som krävs enligt svensk lag. Åtgärder som vidtas i strid mot denna instruktion kan utgöra brott mot gällande värdepapperslagar och förordningar.

Detta pressmeddelande är inte ett prospekt enligt betydelsen i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 av 14 juni 2017 (”Prospektförordningen”) och har inte blivit godkänd av någon tillsynsmyndighet i någon jurisdiktion. Pandox har inte godkänt något erbjudande till allmänheten av aktier eller rättigheter i någon medlemsstat i EES. I varje EES-medlemsstat riktar sig detta meddelande endast till ”kvalificerade investerare” i den medlemsstaten enligt Prospektförordningens definition.

I Storbritannien distribueras och riktas detta dokument, och annat material avseende värdepapperen som omnämns häri, endast till, och en investering eller investeringsaktivitet som är hänförlig till detta dokument är endast tillgänglig för och kommer endast att kunna utnyttjas av, ”kvalificerade investerare” (i enlighet med Prospektförordningen såsom den införlivas i nationell rätt i Storbritannien genom the European Union (Withdrawal) Act 2018), som är (i) personer som har professionell erfarenhet av verksamhet som rör investeringar och som faller inom definitionen av ”professionella investerare” i artikel 19(5) i den brittiska Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005 (”Ordern”); (ii) personer med hög nettoförmögenhet som avses i artikel 49(2)(a)-(d) i Ordern; eller (iii) sådana andra personer till vilka en sådan investering eller investeringsaktivitet lagligen kan göras tillgänglig enligt Ordern (alla sådana personer benämns gemensamt ”relevanta personer”). En investering eller en investeringsaktivitet som detta meddelande avser är i Storbritannien enbart tillgänglig för relevanta personer och kommer endast att genomföras med relevanta personer. Personer som inte är relevanta personer ska inte vidta några åtgärder baserat på detta dokument och inte heller agera eller förlita sig på det.

Information till distributörer

I syfte att uppfylla de produktstyrningskrav som återfinns i: (a) Europaparlamentets och rådets direktiv 2014/65/EU om marknader för finansiella instrument, i konsoliderad version, (”MiFID II”); (b) artikel 9 och 10 i Kommissionens delegerade direktiv (EU) 2017/593, som kompletterar MiFID II; och (c) nationella genomförandeåtgärder (tillsammans ”Produktstyrningskraven i MiFID II”) samt för att friskriva sig från allt utomobligatoriskt, inomobligatoriskt eller annat ansvar som någon ”tillverkare” (i den mening som avses enligt Produktstyrningskraven i MiFID II) annars kan omfattas av, har de erbjudna aktierna i Pandox varit föremål för en produktgodkännandeprocess, som har fastställt att dessa aktier är: (i) lämpliga för en målmarknad bestående av icke-professionella investerare och investerare som uppfyller kriterierna för professionella kunder och godtagbara motparter, såsom definierat i MiFID II; och (ii) lämpliga för spridning genom alla distributionskanaler som tillåts enligt MiFID II (”Målmarknadsbedömningen”). Oaktat Målmarknadsbedömningen bör distributörer notera att: priset på Pandoxs aktier kan sjunka och investerare kan förlora hela eller delar av sin investering; att Bolagets aktier inte är förenade med någon garanti avseende avkastning eller kapitalskydd; och att en investering i Bolagets aktier endast är lämplig för investerare som inte är i behov av garanterad avkastning eller kapitalskydd och som (ensamma eller med hjälp av lämplig finansiell eller annan rådgivare) är kapabla att utvärdera fördelarna och riskerna med en sådan investering och som har tillräckliga resurser för att bära de förluster som en sådan investering kan resultera i. Målmarknadsbedömningen påverkar inte andra krav avseende kontraktuella, legala eller regulatoriska försäljningsrestriktioner med anledning av den Riktade Nyemissionen. Det noteras vidare att, oaktat Målmarknadsbedömningen, Joint Bookrunners kommer endast att söka investerare som uppfyller kriterierna för professionella kunder och godtagbara motparter.

Målmarknadsbedömningen utgör, för undvikande av missförstånd, inte (a) en ändamålsenlighets- eller lämplighetsbedömning i den mening som avses i MiFID II eller (b) en rekommendation till någon investerare eller grupp av investerare att investera i, förvärva, eller vidta någon annan åtgärd avseende Pandoxs aktier.

Varje distributör är ansvarig för att genomföra sin egen Målmarknadsbedömning avseende Pandoxs aktier samt för att besluta om lämpliga distributionskanaler.

Framåtriktade uttalanden

Detta pressmeddelande innehåller framåtriktade uttalanden som avser Bolagets avsikter, bedömningar eller nuvarande förväntningar avseende Bolagets framtida resultat, finansiella ställning, likviditet, utveckling, utsikter, förväntad tillväxt, strategier och möjligheter samt de marknader inom vilka Bolaget är verksamt. Framåtriktade uttalanden är uttalanden som inte avser historiska fakta och kan identifieras av att de innehåller uttryck som ”tror”, ”förväntar”, ”förutser”, ”avser”, ”kan”, ”planerar”, ”uppskattar”, ”kommer”, ”bör”, ”skulle kunna”, eller ”siktar” och, i varje fall, negationer därav, eller liknande uttryck. De framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande är baserade på olika antaganden, vilka i flera fall baseras på ytterligare antaganden. Även om Bolaget anser att de antaganden som reflekteras i dessa framåtriktade uttalanden är rimliga, kan det inte garanteras att de kommer att infalla eller vara korrekta. Då dessa uttalanden baseras på antaganden eller uppskattningar och är föremål för risker och osäkerheter kan det faktiska resultatet eller utfallet, av många olika anledningar, komma att avvika väsentligt från vad som framgår av de framåtriktade uttalandena. Sådana risker, osäkerheter, eventualiteter och andra väsentliga faktorer kan medföra att den faktiska händelseutvecklingen avviker väsentligt från de förväntningar som uttryckligen eller underförstått anges i detta pressmeddelande genom de framåtriktade uttalandena. Bolaget garanterar inte att de antaganden som ligger till grund för de framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande är korrekta och åtar sig vidare inte något ansvar för den framtida riktigheten av de uppfattningar som uttrycks i detta pressmeddelande, eller någon skyldighet att uppdatera eller revidera uttalandena i detta pressmeddelande i syfte att återspegla efterföljande händelser. Du bör inte opåkallat förlita dig på de framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande. Den information, de uppfattningar och framåtriktade uttalanden som återfinns i detta pressmeddelande lämnas endast per dagen för detta pressmeddelande och är föremål för förändring utan förvarning. Varken Bolaget eller någon annan åtar sig någon skyldighet att se över, uppdatera, bekräfta eller offentliggöra någon revidering av något framåtriktat uttalande för att återspegla händelser som inträffar eller omständigheter som förekommer i relation till innehållet i detta pressmeddelande om inte en sådan skyldighet framgår av lag eller Nasdaqs Regelverk för aktieemittenter på huvudmarknaden.

Om Pandox
Pandox äger, utvecklar och hyr ut hotellfastigheter till skickliga hotelloperatörer under långsiktiga, omsättningsbaserade hyresavtal med garanterade miniminivåer. Sedan starten 1995 har vi vuxit till en av de största hotellfastighetsägarna i Europa. Vår portfölj består av 160 hotellfastigheter med cirka 35 500 rum i 11 länder i norra Europa. Portföljens marknadsvärde uppgår till mer än 70 miljarder SEK. Huvudkontoret ligger i Stockholm och vi är noterade på Nasdaq Stockholm. www.pandox.se

Taggar:

Styrelsen i Sivers Semiconductors AB (publ) (”Sivers Semiconductors” eller ”Bolaget”) (Nasdaq Stockholm: SIVE) har beslutat, under förutsättning av godkännande från extra bolagsstämma den 11 oktober 2024, att genomföra en riktad nyemission av 1 524 584 stamaktier motsvarande cirka 6,9 miljoner kronor till Bolagets verkställande direktör Vickram Vathulya (den ”Riktade Nyemissionen”). Styrelsen har därutöver föreslagit att den extra bolagsstämman ska besluta om ett incitamentsprogram omfattande högst 7 500 000 personaloptioner. Kallelse till den extra bolagsstämman offentliggörs genom separat pressmeddelande.

Den Riktade Nyemissionen

Vickram Vathulya, som tillträdde som VD för Sivers den 19 augusti 2024, har uttryckt intresse för att öka sitt engagemang för Bolaget genom en större investering där det investerade beloppet tillförs Bolaget. Styrelsen har bedömt att den Riktade Emissionen till Vickram Vathulya ökar dennes motivation och engagemang för Bolaget, samtidigt som emissionslikviden stärker Bolagets rörelsekapital.

Styrelsen har därför beslutat, under förutsättning av godkännande från extra bolagsstämma den 11 oktober 2024, att genomföra den Riktade Nyemissionen omfattande 1 524 584 stamaktier, motsvarande cirka 6,9 miljoner kronor. Med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt ska de nya stamaktierna endast kunna tecknas av Vickram Vathulya. Teckningskursen i den Riktade Emissionen är 4,536 kronor per stamaktie. Teckningskursen har fastställts genom överenskommelse mellan styrelsen och Vickram Vathulya och motsvarar stängningskursen för stamaktien på Nasdaq Stockholm den 17 september 2024. Styrelsens bedömning är att teckningskursen i den Riktade Nyemissionen är marknadsmässig.

Genom den Riktade Nyemissionen kommer antalet aktier i Bolaget att öka med högst 1 524 584 aktier från 235 884 460 aktier till 237 409 044 aktier, och aktiekapitalet kommer att öka med högst 762 292 kronor, från 117 942 230 kronor till 118 704 522 kronor. Den totala utspädningseffekten genom den Riktade Nyemissionen uppgår till cirka 0,6 procent.

Incitamentsprogram

Styrelsen har utöver den Riktade Nyemissionen, liksom tidigare kommunicerats, föreslagit att den extra bolagsstämman ska besluta om ett incitamentsoptionsprogram avsett för koncernens anställda (”P09”). Styrelsen föreslår att P09 ska omfatta högst 7 500 000 nya personaloptioner (”Personaloptionerna”) som berättigar till förvärv av samma antal aktier i Bolaget, motsvarande cirka 3,8 procent av aktiekapitalet och rösterna i Bolaget efter utspädning.

Det slutliga antalet Personaloptioner som deltagare i Europa är berättigade att utnyttja är beroende av graden av uppfyllnad av prestationsvillkor för koncernen. Personaloptioner som tilldelas deltagare i USA ska inte omfattas av prestationsvillkor. Prestationsvillkoret för P09 baseras på genomsnittlig årlig tillväxt av koncernens nettoomsättning för räkenskapsåren 2024, 2025 och 2026 med 2023 års utfall som beräkningsgrund. Personaloptionerna ska tilldelas deltagarna utan kostnad och får inte överlåtas eller pantsättas. Personaloptionerna intjänas först efter tre år från dagen för tilldelning av optionerna, dvs. deltagaren måste vara fortsatt anställd i Koncernen under tre år för att alla optioner ska intjänas, s.k. vesting.

Den verkställande direktören föreslås tilldelas 2 000 000 Personaloptioner inom ramen för P09. Tilldelning av personaloptioner till den verkställande direktören kommer dock att vara villkorat av att denne förvärvar eller tecknar minst 2 miljoner stamaktier i Bolaget, dock högst USD 1 miljon. Per den 13 september 2024 har den verkställande direktören köpt 475 416 stamaktier på Nasdaq Stockholm och dessa aktier kommer att inkluderas i den minsta investeringen för den verkställande direktören i enlighet med ovan.

Varje Personaloption berättigar den anställde att under tiden från den tredje årsdagen av dagen för tilldelning och till den femte årsdagen av dagen för tilldelning, förvärva en aktie i Bolaget till ett pris motsvarande 130 procent av den genomsnittliga volymviktade betalkursen för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm den handelsdag då Personaloptioner tilldelas deltagare.

För att kunna genomföra P09 på ett kostnadseffektivt och flexibelt sätt, föreslår styrelsen att Bolagets åtaganden för leverans av aktier enligt Personaloptionerna säkras genom bemyndigande för styrelsen att emittera och återköpa aktier av serie C vilka därefter kan omvandlas till stamaktier.

För mer information hänvisas till kallelsen till den extra bolagsstämman som offentliggörs genom separat pressmeddelande.

Rådgivare

Setterwalls Advokatbyrå AB agerar legal rådgivare till Bolaget.

För ytterligare information, vänligen kontakta:

Dr. Bami Bastani, styrelseordförande
Tel: +1 908 87 28 370
E-mail: bami.bastani@sivers-semiconductors.com
 

Sivers Semiconductors AB (STO: SIVE) är ledande inom SATCOM, 5G, 6G, Photonics och Silicon Photonics och driver innovation inom global kommunikation och sensorteknologi. Våra affärsenheter, Photonics och Wireless, levererar banbrytande, integrerade chips och moduler som är avgörande för högpresterande trådlösa gigabit- och optiska nätverk. Vi vänder oss till ett brett spektrum av industrier från telekommunikation till flyg- och rymdbranschen, och vi uppfyller det ökande behovet av beräkningshastighet och AI-applikationsprestanda, och ersätter elektriska med optiska anslutningar för en mer hållbar värld. Våra trådlösa lösningar skapar vägar i avancerade SATCOM/5G/6G-system, medan vår fotonikexpertis revolutionerar anpassade fotoniska halvledarenheter för optiska nätverk och optisk avkänning, vilket gör oss till en pålitlig partner för Fortune 100-företag såväl som nya enhörningar. Med innovation i vår kärna har Sivers Semiconductors åtagit sig att leverera skräddarsydda, högpresterande lösningar för en bättre ansluten och säkrare värld. Upptäck vår passion för perfektion på www.sivers-semiconductors.com.                                                                                                                    

EJ FÖR DISTRIBUTION I ELLER TILL, ELLER TILL NÅGON PERSON SOM BEFINNER SIG I ELLER ÄR BOSATT I USA, DESS TERRITORIUM OCH BESITTNINGAR (INKLUSIVE PUERTO RICO, DE AMERIKANSKA JUNGFRUÖARNA, GUAM, AMERIKANSKA SAMOA, WAKEÖARNA, NORDMARIANERNA, VARJE DELSTAT I USA OCH DISTRICT OF COLUMBIA) ELLER TILL NÅGON AMERIKANSK PERSON (U.S. PERSON, SÅSOM DEFINIERATS I REGULATION S I UNITED STATES SECURITIES ACT OF 1933, I DESS NUVARANDE LYDELSE) ELLER NÅGON JURISDIKTION DÄR UTGIVANDE, PUBLICERING ELLER DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT ÄR FÖRBJUDET ENLIGT LAG. DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT KAN STRIDA MOT LAG I VISSA JURISDIKTIONER (I SYNNERHET USA OCH STORBRITANNIEN).

Genova Property Group AB (publ) (”Bolaget” eller ”Genova”) har framgångsrikt emitterat gröna hybridobligationer med evig löptid (de ”Nya Gröna Hybridobligationerna”) till ett initialt belopp om SEK 300 miljoner och tillkännager resultatet av återköpserbjudandet (”Återköpserbjudandet”) till innehavarna av Genovas befintliga gröna hybridobligationer ISIN SE0015245519 och med ett utestående belopp om SEK 800 miljoner (de ”Utestående Hybridobligationerna”). Erbjudandet löpte ut kl. 15:00 CEST den 17 september 2024. Återköp av Utestående Hybridobligationer om ett sammanlagt nominellt belopp om SEK 367,5 miljoner har begärts av investerare varav återköp om 342,5 miljoner har accepterats av Genova. Återköpsförfrågningar från investerare vilka har tecknat sig för och allokerats Nya Gröna Hybridobligationer med ett belopp om SEK 250 miljoner har accepterats av Genova med prioritet (”Prioriterade Återköp”). Återköpsförfrågningar som inte utgör Prioriterade Återköp har accepterats pro rata i enlighet med förfarandet som beskrivs i Återköpsdokumentet med en prorateringsfaktor om 75 procent. Efter genomfört Återköpserbjudande kommer volymen på Utestående Hybridobligationer exklusive Genovas innehav att uppgå till SEK 296,5 miljoner. Likviddag för de Nya Gröna Hybridobligationerna och för Återköpserbjudandet förväntas vara den 24 september 2024.

”Genova har de senaste tolv månaderna varit aktiva på obligationsmarknaden och proaktivt refinansierat samtliga icke-säkerställda obligationer. Arbetet med att säkerställa en väl avvägd kapitalstruktur fortsätter och vi väljer att återköpa en större volym av utestående hybridobligationer än tilltänkt för att förbättra intjäningen framöver. I och med denna transaktion, inklusive tidigare genomförda återköp av hybridobligationer, skapas förutsättningar för nya affärsmöjligheter framgent”, kommenterar Michael Moschewitz, VD för Genova.

Återköpserbjudandet har lämnats på de villkor som anges i ett återköpsdokument daterat den 12 september 2024 (”Återköpsdokumentet”).

De Nya Gröna Hybridobligationerna emitterades under en total ram om SEK 450 miljoner, löper med en rörlig ränta på 3m Stibor + 550 räntepunkter och har en evig löptid med en första möjlig inlösen fyra år efter emissionsdatumet. Genova avser att ansöka om upptagande till handel av de Nya Gröna Hybridobligationerna på Nasdaq Stockholms obligationslista för hållbara obligationer.

Återköpsdokumentet finns under följande länk: https://genova.se/investerare/obligationer/.

ABG Sundal Collier AB och Nordea Bank Abp har agerat arrangörer och s.k. joint bookrunners i samband med emissionen av de Nya Gröna Hybridobligationerna samt agerat s.k. dealer managers för Återköpserbjudandet. Gernandt & Danielsson Advokatbyrå KB har agerat legal rådgivare.

För ytterligare information, vänligen kontakta:
VD, Michael Moschewitz, telefon 070-713 69 39, michael.moschewitz@genova.se

Om Genova
Genova Property Group AB (publ) är ett modernt och personligt fastighetsbolag som äger, förvaltar och utvecklar fastigheter med fokus på Storstockholm och Uppsala. Per den 30 juni 2024 ägde bolaget fastigheter till ett värde om cirka 9,5 miljarder kronor och en uthyrbar yta om cirka 340 000 kvm samt innehade cirka 9 344 bostadsbyggrätter. Genovas aktie är sedan 2020 upptagen till handel på Nasdaq Stockholm.

Genova – Smålandsgatan 12 – 111 46 Stockholm – www.genova.se